Meghatározás
Szakmai befektető az az ügyfél, aki a 2014/65/EU irányelv (MiFID II) szerint ilyennek minősül. A besorolás pontos feltételeit az irányelv és a forgalmazó ügyfélbesorolási szabályai határozzák meg, ezért ezt mindig az adott szolgáltatónál érdemes ellenőrizni.
Miért fontos az ELTIF-eknél?
Az ELTIF-rendelet különbséget tesz aszerint, hogy kinek kínálják az alapot. A kizárólag szakmai befektetőknek kínált ELTIF a nettó eszközérték 100%-áig vehet fel hitelt, míg a lakossági befektetőknek is kínálható ELTIF legfeljebb 50%-áig. A lakossági befektetőket védő külön forgalmazási szabályok a szakmai ügyfelekre nem ugyanúgy vonatkoznak.
Mire figyeljen?
A szakmai befektetőnek szánt termékek összetettebbek lehetnek, és kevesebb védelemmel járnak. A besorolás következményeiről érdemes a forgalmazónál érdeklődni. Az ellenpárját a lakossági befektető szócikk írja le.
Elsődleges források
- A 2014/65/EU irányelv a pénzügyi eszközök piacairól (MiFID II), EUR-Lex (2026-10-01)
- Az (EU) 2023/606 rendelet, amely módosítja a 2015/760 rendeletet (ELTIF 2.0), EUR-Lex (2026-10-01)
Általános tájékoztatás. Nem befektetési tanácsadás és nem megfelelőségi vizsgálat.
